L’Agence du revenu du Canada ne confirmera le plafond de cotisation au CELI pour 2027 qu’au moment de son annonce habituelle à l’automne, mais le chiffre est déjà fixé. La formule d’indexation qui le détermine s’appuie sur les données de l’indice des prix à la consommation pour les douze mois se terminant le 30 septembre 2026, et Statistique Canada a déjà publié ces données.
L’application de la formule même de l’ARC aux chiffres publiés donne un taux d’indexation d’environ 2,0 % pour 2027. Appliqué au plafond actuel de 7 000 $ et arrondi au palier de 500 $ le plus proche, comme l’exige la formule, le résultat est 7 500 $, une hausse de 500 $ et la cinquième du genre depuis le lancement du programme en 2009.
Ce que cela signifie selon le type de compte
Pour les détenteurs d’un CELI, le geste pratique est une note au calendrier, pas un changement de portefeuille. Les droits de cotisation ne deviennent disponibles qu’au 1er janvier. Un client qui souhaite maximiser son compte chaque année devrait être prêt à déposer les 500 $ supplémentaires dès le premier jour ouvrable de 2027, sans attendre qu’un rappel de fin d’année le lui rappelle.
Les détenteurs d’un REER font face à un chiffre distinct et plus élevé. Le plafond en dollars du REER pour 2027 passe de 33 810 $ à 35 390 $, une hausse liée à la croissance salariale moyenne plutôt qu’à l’IPC. Pour réclamer le plein montant du plafond REER de 2027, le revenu gagné en 2026 doit atteindre environ 196 611 $, le seuil à partir duquel 18 % du revenu produit le maximum de droits de déduction. Les propriétaires d’entreprise qui fixent eux-mêmes leur rémunération par un mélange de salaire et de dividendes disposent d’une fenêtre avant le 31 décembre pour ajuster ce mélange si l’objectif est de maximiser les droits REER de l’an prochain.
La cascade du CELI dont les conseillers entendent encore parler
Les plafonds annuels du CELI sont passés d’un montant fixe de 5 000 $ au lancement à 7 500 $ en 2027, avec une année anormale au milieu du parcours que les clients évoquent encore spontanément.
Le plafond du CELI pour 2027 est déterminé mathématiquement par des données sur l’IPC déjà publiées, des mois avant l’annonce officielle de l’ARC. Les droits de cotisation à vie d’un Canadien admissible depuis 2009 atteignent 116 500 $ en 2027. Source : Agence du revenu du Canada.
La certitude qui manque encore au dossier des gains en capital
Les chiffres du CELI et du REER sont fixés par formule. Le taux d’inclusion des gains en capital est fixé par décision. Le gouvernement fédéral a annulé de façon permanente, en mars 2025, la hausse proposée de la moitié aux deux tiers, et le taux demeure à 50 % pour 2026 comme pour 2027.
Cette stabilité compte surtout pour les comptes de placement des sociétés et les fiducies, où la proposition initiale avait poussé certains clients à accélérer la réalisation de gains avant un changement de taux qui n’est jamais survenu. Pour ces comptes, la conversation de planification est passée du calendrier d’une vente autour d’une hausse de taux imminente à un séquençage fiscalement efficace ordinaire, puisque la hausse n’est plus une variable à considérer.